Comme dans les autres régions tropicales du sud-est asiatique, la végétation se compose essentiellement de forets. La foret, de type sub-tropical, couvre la plus grande partie du territoire. De très nombreuses espèces d'arbres y poussent comme: le teck, les palissandres d'Asie, quinquina mais aussi des pins etc. Outre la foret dense et la foret claire, on trouve de nombreux arbres comme: cocotiers, palmiers, bananiers, frangipaniers, bambous.... Au Laos on compte plusieurs dizaine de variétés de bambous. Les arbres fruitiers sont nombreux à commencer par les manguiers, papayers, tamariniers, figuiers ... La cueillette offre de nombreux produits très recherchés: épices, cardamome, produits de base de la pharmacopée locale, benjoin ...
On trouve de nombreux espèces d'animaux: éléphant, buffle, cerf, sanglier, tigre etc... Les plus connus sont: les buffles, les éléphants. Environ 200 à 500 éléphants sauvages évoluent dans la foret. On compte entre 1100 à 1500 éléphants captifs ou domestiqués, surtout dans la province de Sayaboury. Parmi les mammifères endémiques au Laos, citons le gibbon noir, le rhinopithèque de Tonkin, le petit panda, le raton laveur, le petit loris paresseux ...
Les poissons sont nombreux, notamment du type de la cape, poissons chat,... et le pabuck qui vit dans le Mékong et peut mesurer 3 mètres et pèse jusqu'à 300 kg. Le poisson prend une place importante dans l'alimentation des laotiens.
La faune et la flore ont beaucoup souffert de la guerre dans certaines régions du pays, et dans une moindre mesure de la culture sur brûlis. Le gouvernement tente de convaincre les paysans d'abandonner ce type de culture de riz au profit de la rizière.